klang said:

สวัสดีพี่ๆ ผู้จัดการกองทุนครับ

พอดีช่วงนี้กำลังเรียนเรื่อง Portfolio Management ที่อเมริกาครับ  (ผมเรียนอยู่ ป.ตรี ผมยังไม่เคยทำงานมาก่อนนะครับ)

เห็นอาจารย์พูดถึงการใช้ Momentum, Small-Cap stocks, and Value stocks (stocks that have low Market/book value ) เป็นเกณฑ์ในการเลือกหุ้นเข้า Portfolio (แบบ Quantitative Portfolio Management) เลยมีคำถามเกิดขึ้นครับ

 

หนึ่ง ที่ไทย พี่ๆใช้วิธีการเลือกหุ้นแบบข้างต้นไหม  เขาบริหารกองทุนแบบ Quantitative Portfolio Management ไหมครับ

มีใช้ Quant เพื่อเป็นตะแกรงร่อนหุ้นเป็นส่วนใหญ่ครับ เช่น เลือกหุ้นที่มี Market Cap, Earnings, Multiples อยู่ในเกณฑ์ที่กำหนด แต่ในเมืองไทยเท่าที่ผมเห็นยังไม่มีกองทุนหุ้นลักษณะ rules base หรือ algorithmic trading 100% ครับ

 

สอง ปกติกองทุนต่างๆจะบอกหลักการลงทุน วิธีการเลือกหุ้นให้ผู้ลงทุนทราบไหมครับ ถ้ามีพี่ๆ ช่วยยกตัวอย่างให้ฟังหน่อยครับ

มีบอกครับ แต่สำหรับกองทุนไทยไม่ค่อยเห็นแสดงบนเวบไซต์ครับ ยกตัวอย่างเช่นค่าย Aberdeen ที่ชัดเจนว่าเป็น Bottom Up Strategy ที่เน้นลงทุนใน Value Stock ครับ

 

สาม ประเทศไทยมีการทำวิจัยเรื่องการลงทุนในตลาดหลักทรัพย์ไหม  (เช่น ทดสอบ CAPM model, Farma-French three-factor Model ใน SET INDEX ว่าทฤษฎีข้างต้นใช้ได้ไหม)

มีเยอะครับลองดูในห้องสมุดคณะบัญชีจุฬา/ธรรมศาสตร์ดูครับ

 

คือปีหน้ากำลังจะไปต่อด้าน Financial Engineering ครับ เลยถามๆดูครับ

ขอบคุณสำหรับทุกคำตอบนะครับ

เป็นทางเลือกเรียนต่อที่น่าสนใจทีเดียวครับ จบแล้วทำงานอะไร มีประสบการณ์อย่างไรช่วยแวะเวียนมาเล่าสู่กันฟังที่นี่บ้างนะครับ